Dit artikel is ook te beluisteren als podcast of te bekijken op Youtube (publicatie op dinsdag).
Vanaf 1 januari 2026 voert de Belgische regering een meerwaardebelasting in van 10% op winsten bij verkoop van beleggingen. De wet is nog niet goedgekeurd, maar zal retroactief toegepast worden vanaf het begin van dit jaar.
Voor iedere Belgische belegger betekent dit dat je actie moet ondernemen! Of je nu €5.000 of €500.000 belegd hebt, deze nieuwe belasting zal een impact hebben op je portefeuillebeheer, administratie en rendement.
Dit artikel geeft je alle concrete informatie: wie betaalt, op welke producten, hoe bereken je de belasting, hoe optimaliseer je fiscaal? Met praktische voorbeelden en een duidelijk actieplan.
De finale wet is nog niet goedgekeurd. Dit artikel zal indien nodig worden bijgewerkt wanneer de uiteindelijke wet werd gestemd. Dit artikel is een aanvulling op het artikel “EHBB: Eerste hulp bij belastingen”, waar alle andere Belgische belastingen voor beleggers worden toegelicht.
Meerwaardebelasting in het kort
- Wat? Een belasting van 10% op de winst die je maakt wanneer je beleggingen verkoopt; koersstijging zonder verkoop wordt niet belast.
- Voor wie? Particulieren die fiscaal in België wonen (en enkele rechtspersonen), niet voor vennootschappen of niet-inwoners.
- Op wat? Vrijwel alle beleggingsproducten buiten pensioen- en klassieke spaarproducten, met aparte regels voor o.a. goud, gemengde fondsen en grote participaties.
- Vanaf wanneer? Alle meerwaarden vanaf 1/1/2026 tellen, met als startpunt de waarde op 31/12/2025 voor bestaande posities.
- Hoe beperken? Gebruik de jaarlijkse vrijstelling (€10k/persoon), verreken verliezen binnen hetzelfde jaar, kies bewust voor opt‑out als je actiever belegt, en hou al je documenten en transacties nauwkeurig bij.
Hierna volgt de uitgebreide en gedetailleerde versie, inclusief voorbeelden.
Wat is de meerwaardebelasting?
De meerwaardebelasting is een taks van 10% op de gerealiseerde meerwaarde bij verkoop van financiële producten.Je betaalt alleen bij effectieve verkoop. Stijgt je portefeuille van €50.000 naar €80.000 maar verkoop je niets? Dan betaal je niets.
Let op voor verwarring met roerende voorheffing. Sommigen durven beide belastingen door elkaar te halen. Dit zijn duidelijk twee verschillende zaken. Roerende voorheffing is een 30% belasting op dividenden en intresten. Voor alle details over de roerende voorheffing, verwijs ik naar dat hoofdstuk in het artikel eerste hulp bij belastingen.
Wie moet de meerwaardebelasting betalen?
Elke natuurlijke personen met fiscale woonplaats in België. Iedereen persoonlijk dus. Daarnaast zijn er ook bepaalde rechtspersonen zoals vzw’s en stichtingen die het ook moeten betalen.
In het geval van gesplitste activa (Naakte eigendom + vruchtgebruik) zijn het de naakte eigenaars die de belastingen dienen te betalen.
Niet belastingplichtig:
- Vennootschappen (blijven vennootschapsbelasting betalen)
- Niet-inwoners van België
- Fiscaal erkende verenigingen die aftrekbare giften mogen attesteren
- Vruchtgebruikers in geval van gesplitste activa
Voorbeeld:
- Arne woont in Gent: betaalt meerwaardebelasting
- Rens heeft een BV, verkoopt aandelen met winst vanuit de BV: geen meerwaardebelasting, wel vennootschapsbelasting
- Richard woont in Nederland, belegt in België: geen Belgische meerwaardebelasting
Welke beleggingen worden belast?
Op deze producten geldt in principe 10% meerwaardebelasting:
- Aandelen (beursgenoteerd en niet-beursgenoteerd)
- Obligaties
- ETF’s / trackers
- Beleggingsfondsen
- Tak 21 en tak 23 beleggingsverzekeringen
- Crypto
- Goud
- Opties, futures, turbos, andere derivaten
- Valuta (bvb. US dollar)
Geen meerwaardebelasting op:
- Pensioensparen (derde pijler)
- Langetermijnsparen
- Groepsverzekeringen (tweede pijler)
- Spaarrekeningen en termijnrekeningen (30% roerende voorheffing van toepassing)
- Dividenden (30% roerende voorheffing van toepassing)
Let op: Goud werd specifiek vermeld als onderhevig aan belasting. Andere metalen zijn dat niet (bvb. Zilver, platina, palladium, rhodium, etc).
Hoe wordt de meerwaarde berekend?
Basisprincipe: De “Foto” van 31 December 2025
Alleen meerwaarden vanaf 1 januari 2026 worden belast. Daarom neemt de fiscus de situatie op 31 december 2025 als “foto”. Die waarde op dat moment geldt als startpunt.
Formule: Meerwaarde = Verkoopprijs – Waarde op 31/12/2025
Voorbeeld: Aandeel gekocht vóór 2026
Je kocht in 2020 een aandeel voor €100.
- Waarde op 31/12/2025: €120
- Verkoopprijs in 2027: €150
Belastbare meerwaarde = €150 – €120 = €30 Meerwaardebelasting = 10% × €30 = €3
Je historische winst van €20 (€100 → €120) blijft vrijgesteld.
Uitzondering: Hogere Historische Aankoopprijs (Tot 2030)
Staat je aandeel op 31/12/2025 lager dan je aankoopprijs? Dan mag je tot 2030 je werkelijke aankoopprijs gebruiken.
Voorbeeld: Verlieslatend aandeel dat herstelt
Je kocht in 2023 een aandeel voor €150.
- Waarde op 31/12/2025: €90
- Verkoopprijs in 2028: €125
Zonder uitzondering: €125 – €90 = €35 meerwaarde → €3,5 belasting
Met uitzondering: €125 – €150 = -€25 → Geen belasting
Na 2030 vervalt deze mogelijkheid en geldt altijd de foto van 31/12/2025 voor aankopen voor deze datum.
Je moet “bewijsstukken” kunnen voorleggen om te staven dat je het aandeel hoger kocht dan de foto op 31/12/2025. Zorg dat je voor verlieslatende activa de aankoop kan staven met bvb. een aankooporder!
Aankopen vanaf 1 Januari 2026: FIFO-principe
Voor aankopen na 31/12/2025 geldt First In, First Out: de eerst gekochte aandelen worden als eerste verkocht.
Voorbeeld: Gespreide aankopen
- Januari 2026: koop 100 aandelen XYZ voor €20 = €2.000
- Juni 2026: koop 100 aandelen XYZ voor €25 = €2.500
- Maart 2028: verkoop 100 aandelen XYZ voor €40 = €4.000
Meerwaarde = €4.000 – €2.000 = €2.000 (eerste aankoop telt) Meerwaardebelasting = 10% × €2.000 = €200
Had je eerst de tweede batch verkocht (€25), dan was de meerwaarde slechts €1.500 geweest. Maar FIFO laat je geen keuze.
Minderwaarden Verrekenen
Verliesposities die je in hetzelfde jaar verkoopt, mag je aftrekken van je winsten.
Voorbeeld: Winsten en verliezen combineren
In 2027 verkoop je:
- Aandeel A: €25.000 meerwaarde
- Aandeel B: €3.000 minderwaarde
Netto belastbare meerwaarde = €25.000 – €3.000 = €22.000
Belangrijk:
- Alleen minderwaarden NA 31/12/2025 tellen
- Minderwaarden zijn niet overdraagbaar naar volgend jaar
- Verrekening gebeurt via belastingaangifte (= niet automatisch). Je moet het dus terugvragen.
Voorbeeld: Historisch verlies telt niet
Je kocht in 2019 een aandeel voor €10.000.
- Waarde op 31/12/2025: €5.000
- Verkoopprijs in 2026: €4.000
Minderwaarde voor belasting = €5.000 – €4.000 = €1.000 (niet €6.000!)
Je historische verlies van €5.000 (€10.000 → €5.000) is niet fiscaal bruikbaar.
Jaarlijkse vrijstelling: €10.000 per persoon
Basisvrijstelling
Elk jaar is de eerste €10.000 aan meerwaarden belastingvrij. Dit bedrag wordt jaarlijks geïndexeerd.
Voorbeeld: Vrijstelling toepassen
Je verkoopt in 2026 verschillende aandelen met totale meerwaarde van €11.000.
Belastbare meerwaarde = €11.000 – €10.000 = €1.000 Meerwaardebelasting = 10% × €1.000 = €100
Carry-Forward: €1.000 Extra per Jaar
Gebruik je de vrijstelling niet? Dan mag je €1.000 per jaar opsparen, met een maximum van €15.000 na 5 jaar.
Voorbeeld: Vrijstelling opbouwen
- 2026: geen verkopen → vrijstelling groeit naar €11.000
- 2027: geen verkopen → vrijstelling groeit naar €12.000
- 2028: geen verkopen → vrijstelling groeit naar €13.000
- 2029: geen verkopen → vrijstelling groeit naar €14.000
- 2030: geen verkopen → vrijstelling bereikt maximum €15.000
- 2031: verkoop met €15.000 meerwaarde → geen belasting
Koppels & Gemeenschap van Goederen
Ben je gehuwd onder wettelijk stelsel of gemeenschap van goederen? Dan verdubbelt de vrijstelling: 2x €10.000 = €20.000. Tot maximaal €30.000 (2 × €15.000) als men 5 jaar geen gebruik maakte van de vrijstelling.
Voorbeeld: Gezamenlijke vrijstelling
Een koppel (gehuwd, wettelijk stelsel) spaart 18 jaar voor hun zoon via een beleggingsfonds op naam van de vrouw. Na 18 jaar verkopen ze met €50.000 meerwaarde.
Als beide partners de voorbije 5 jaar de vrijstelling niet gebruikten:
- Gezamenlijke vrijstelling: 2 × €15.000 = €30.000
- Belastbare meerwaarde: €50.000 – €30.000 = €20.000
- Meerwaardebelasting: 10% × €20.000 = €2.000
Zonder carry-forward zou de belasting €4.000 geweest zijn (10% × €40.000).
Hoe betaal je de meerwaardebelasting?
Overgangsperiode (Tot Goedkeuring Wet)
Zolang de wet niet gepubliceerd is:
- Standaard opt-out: banken houden nog geen belasting in
- Jij bent verantwoordelijk om aan te geven via belastingaangifte (eerste keer in 2027)
- Banken kunnen retroactief inhouden zodra wet van kracht is (als je opt-in kiest)
Na goedkeuring wet: Twee opties
Optie 1: Automatische inhouding (Bronheffing) – De standaardoptie
Hoe werkt het?
- Bank of broker houdt automatisch 10% in bij elke verkoop met winst
- Gebeurt vanaf de eerste euro (houdt geen rekening met vrijstelling)
- Bank stort anoniem door naar fiscus
- Jij krijgt fiscaal attest voor je aangifte
Voordelen:
- Geen administratie
- Minder kans op fouten maken
- Eenvoudig voor kleine beleggers
Nadelen:
- Je betaalt te veel (vrijstelling niet toegepast)
- “Prefinanciering” aan de staat: je moet 2 jaar wachten op terugbetaling!!!!
- Geen rekening met minderwaarden
- Geen correctie voor hogere historische aankoopprijs
- Je blijft verantwoordelijk voor een correcte indiening. Je moet je bank of broker dus controleren.
Voorbeeld: Bronheffing met terugvordering
Juni 2026: verkoop aandelen met €9.000 meerwaarde
- Bank houdt in: 10% × €9.000 = €900
- Via aangifte 2027 (aanslagjaar): terugvordering €900 (onder vrijstelling)
- Terugbetaling: najaar 2027
Je deed 15 maanden “renteloze lening” aan de staat.
Optie 2: Opt-Out (Zelf Aangeven) – AANBEVOLEN ✓
Hoe werkt het?
- Je kiest actief voor opt-out (moet je actief laten weten aan je bank of broker)
- Bank houdt GEEN belasting in
- Bank meldt je transacties aan fiscus (identificatiegegevens van de klant, het rekeningnummer, het bedrag van de gerealiseerde meerwaarden en de bevestiging dat de betrokken rekeninghouders voor het ‘opt-out’-regime kozen.
- Jij geeft alles aan via belastingaangifte
- Betaling via aanslagbiljet (najaar 2027 voor verkopen in 2026)
Voordelen:
- Vrijstelling direct toegepast (geen prefinanciering)
- Minderwaarden direct verrekend
- Hogere historische aankoopprijs direct gebruikt
- Je houdt cashflow in eigen hand
- Betaling pas 18-20 maanden na verkoop
Nadelen:
- Meer administratie (transacties bijhouden)
- Geen anonimiteit (fiscus krijgt overzicht)
- Zelf verantwoordelijk voor correcte aangifte
- Boete bij vergeten aangeven
Waarom opt-out aanbevolen?
Voor actieve beleggers is opt-out nagenoeg altijd voordeliger:
- Cashflow: Je betaalt pas najaar 2027 voor verkopen in 2026
- Correcte berekening: Vrijstelling, minderwaarden en historische kosten direct verwerkt
- Transparantie: Je ziet exact wat je betaalt (geen “hopen op terugbetaling”)
Voorbeeld: Opt-out vs Bronheffing vergelijken
Situatie: In 2026 verkoop je drie posities:
- Positie A: €8.000 meerwaarde
- Positie B: €5.000 meerwaarde
- Positie C: €2.000 minderwaarde
Totaal: €11.000 meerwaarde netto. Waarvan €10.000 vrijgesteld en €1.000 belastbaar (= €100 totale belasting).
Met bronheffing:
- Bank houdt in: 10% × €13.000 = €1.300 (C wordt genegeerd)
- Via aangifte terugvorderen: €1.300 (reeds betaald) – €100 (effectieve belasting) = €1.200 terug te vorderen
- Terugbetaling: najaar 2027
- Netto: €100 betaald, maar 18 maanden €1.200 “uitgeleend”
Met opt-out:
- Bank houdt niets in
- Aangifte: €11.000 – €10.000 (vrijstelling) = €1.000 belastbaar
- Betaling najaar 2027: €100
- Netto: €100 betaald, geen prefinanciering
Verplichte opt-out situaties
In sommige gevallen HEB je geen keuze en MOET je zelf aangeven:
- Buitenlandse brokers (Interactive Brokers, DEGIRO, …)
- Crypto op exchanges (Binance, Coinbase, …)
- Fysiek goud (dealers registreren niet voor fiscus)
- Niet-beursgenoteerde aandelen
Voorbeeld: Buitenlandse broker
Je belegt via Interactive Brokers (Amerikaanse broker). Ze houden geen Belgische meerwaardebelasting in. Jij MOET alle verkopen aangeven, ongeacht het bedrag.
Vergeet je dit? Dan risico op boetes bij controle.
Praktische voorbeelden & scenario’s
Scenario 1: ETF Maandelijks Sparen
Je stort sinds 2023 maandelijks €200 in IWDA ETF.
Portefeuille op 31/12/2025:
- Totaal gestort: €200 × 36 maanden = €7.200
- Waarde portefeuille: €8.500
- 85 stuks (gemiddeld €100 per stuk)
Maart 2027: Je verkoopt 30 stukken voor €120/stuk = €3.600
Berekening: De eerste 30 stukken die je kocht (FIFO) hadden gemiddeld een waarde van €100 op 31/12/2025.
Aankoopwaarde (foto): 30 × €100 = €3.000
Verkoopwaarde: 30 × €120 = €3.600
Meerwaarde: €3.600 – €2.550 = €1.050
Via opt-out: geen belasting (onder €10.000 vrijstelling)
Via bronheffing: bank houdt €105 in (moet je terugvorderen)
Scenario 2: Actieve belegger
In 2027 doe je meerdere transacties:
Verkopen:
- NioCorp Developments: €12.000 meerwaarde
- Saipem: €8.000 meerwaarde
- Valaris: €3.000 meerwaarde
Verliezen:
- Lotus Bakeries: €4.000 minderwaarde
- Strategy Inc: €1.000 minderwaarde
Berekening: Totale meerwaarde: €23.000
Totale minderwaarde: €5.000 Netto: €23.000 – €5.000 = €18.000
Belastbare meerwaarde: €18.000 – €10.000 (vrijstelling) = €8.000
Meerwaardebelasting: 10% × €8.000 = €800
Met bronheffing: Bank had €2.300 ingehouden (op €23.000). Je moet €1.500 terugvorderen.
Met opt-out: Je betaalt najaar 2028 gewoon €800.
Scenario: Koppel liquideert portefeuille
Een koppel (gehuwd) spaarde jarenlang via een beleggingsportefeuille om hun kinderen te helpen met de aankoop van hun eerste huis.
Waarde op 31/12/2025: €165.000 Verkoop in 2031: €210.000
Meerwaarde: €210.000 – €165.000 = €45.000
Als ze de voorbije 5 jaar geen beleggingen verkochten:
- Gezamenlijke vrijstelling: €30.000
- Belastbare meerwaarde: €45.000 – €30.000 = €15.000
- Meerwaardebelasting: 10% × €15.000 = €1.500
Speciale situaties & uitzonderingen
Tak 21 & Tak 23 Verzekeringen
Verkoopwaarde = uitgekeerde reserves (vóór kosten)
Aankoopwaarde voor stortingen vóór 31/12/2025:
- Reserves op 31/12/2025, OF
- Gestorte premies (als die hoger zijn)
Aankoopwaarde voor stortingen na 31/12/2025:
- Altijd de gestorte bedragen
Voorbeeld: Tak 23 met €20.000 gestort vóór 2026, reserves op 31/12/2025 = €17.000. → Je mag €20.000 als aankoopwaarde gebruiken (gunstiger)
Gemengde Fondsen & Reynderstaks (complex – vermijd gemengde fondsen!)
Beleggingsfondsen met >10% obligaties vallen onder de Reynderstaks (30% op obligatiemeerwaarde). Om dubbele belasting te vermijden:
- Reynderstaks: 30% op toename TIS-waarde (obligatiegedeelte)
- Meerwaardebelasting: 10% op resterende meerwaarde
Voorbeeld: Gemengd fonds (25% obligaties, 75% aandelen)
- Aankoop 01/01/2026: €150 (TIS-waarde: 10)
- Verkoop 30/06/2028: €250 (TIS-waarde: 20)
Totale meerwaarde: €100
- TIS-toename: 20 – 10 = 10 → Reynderstaks 30% × €10 = €3
- Resterende meerwaarde: €100 – €10 = €90 → Meerwaardebelasting 10% × €90 = €9
Totale belasting: €3 + €9 = €12
Beleggingen in Vreemde Valuta
Je moet verkoop- EN aankoopprijs omrekenen naar euro.
Voorbeeld:
- 2026: koop aandeel voor $100 (wisselkoers $1 = €0,80) = €80
- 2029: verkoop voor $110 (wisselkoers $1 = €0,70) = €77
Meerwaarde in dollar: $10 (+10%) Meerwaarde in euro: €77 – €80 = -€3 (minderwaarde)
Geen belasting. Valuta-effect werkte in je voordeel.
Fysiek goud & (edel)metalen
Wel belast:
- Beleggingsgoud: staven/plaatjes ≥995/1000 zuiver
- Gouden munten ≥900/1000 zuiver, geslagen na 1800, op EU-lijst
Niet belast:
- Zilver, platina, palladium, rhodium, iridium, …
- Sieraden
- Verzamelobjecten
Je MOET zelf aangeven (goudhandelaren houden niets in).
Opties: Kopen, Uitoefenen en Schrijven
Gewone opties kopen en verkopen: Zoals aandelen: meerwaarde = verkoopprijs – aankoopprijs
Opties uitoefenen:
- Aankoopwaarde aandeel = uitoefenprijs (niet marktprijs)
- Bij latere verkoop aandeel telt uitoefenprijs
Voorbeeld: Call optie met uitoefenprijs €20, marktprijs op uitoefendatum €35.
- Je oefent uit: aankoopwaarde aandeel = €20
- Later verkoop voor €50: meerwaarde = €50 – €20 = €30
Werknemersopties: Aankoopwaarde = marktprijs op uitoefendatum (niet uitoefenprijs)
Voorbeeld: Werknemersoptie, uitoefenprijs €20, marktprijs €35.
- Aankoopwaarde aandeel = €35 (niet €20!)
- Later verkoop voor €50: meerwaarde = €50 – €35 = €15
Put optie schrijven: Als optie wordt uitgeoefend:
- Aankoopprijs aandeel = uitoefenprijs
- Het is nog niet duidelijk hoe de fiscus kijkt naar de ontvangen premie. De ene bron zegt dat het apart wordt belast als divers inkomen (33%!) Een andere bron zegt dat het niet onderhevig is aan belasting als de optie niet wordt uitgeoefend?
Wachten op de finale wettekst voor finale zekerheid over het schrijven van opties.
Aanmerkelijk Belang (≥20% Participatie)
Bezit je ≥20% van een onderneming en verkoop je (een deel)?
Vrijstelling: €1.000.000 per 5 jaar
Getrapte tarieven boven vrijstelling:
- €0 – €1 miljoen: 0%
- €1 – 2,5 miljoen: 1,25%
- €2,5 – 5 miljoen: 2,5%
- €5 – 10 miljoen: 5%
- €10 miljoen: 10%
Voorbeeld: Start-up oprichter verkoopt 25% participatie voor €3 miljoen meerwaarde.
- €0 – €1 miljoen: 0% = €0
- €1 – €2,5 miljoen: 1,25% × €1,5M = €18.750
- €2,5 – €3 miljoen: 2,5% × €0,5M = €12.500
Totale belasting: €31.250 (1,04% effectief tarief)
Let op: Grens van 20% wordt strikt per persoon gerekend. Familiebelangen tellen NIET mee.
Val je onder die 20% => normale meerwaardebelasting.
Erven, schenken & transfereren
Erfenissen
Bij overlijden:
- Geen meerwaardebelasting op moment overlijden
- Erfgenaam neemt aankoopwaarde over
- Voor effecten gekocht vóór 31/12/2025: waarde op 31/12/2025 geldt (of hogere historische koers tot 2030)
Voorbeeld: Vader kocht in 2015 aandelen voor €50.000.
- Waarde op 31/12/2025: €80.000
- Vader overlijdt in 2027, waarde dan: €95.000
- Erfgenaam verkoopt in 2029 voor €110.000
Meerwaarde = €110.000 – €80.000 = €30.000 (Niet €110.000 – €95.000, het moment van overlijden telt niet)
Cruciaal: Documenteer de waarde op 31/12/2025. Zonder bewijs rekent fiscus met €0 aankoopwaarde!
Schenkingen
Zelfde principe als erfenissen:
- Oorspronkelijke aanschafwaarde blijft gelden
- Datum 31/12/2025 is referentie
- Ontvanger moet kunnen bewijzen
Voorbeeld: Ouders schenken in 2028 een ETF-portefeuille aan hun dochter.
- Aangekocht door ouders in 2022: €30.000
- Waarde op 31/12/2025: €40.000
- Waarde bij schenking 2028: €50.000
- Dochter verkoopt in 2035: €80.000
Meerwaarde = €80.000 – €40.000 = €40.000
De ouders geven best alle aankoopborderellen + waardering 31/12/2025 mee aan dochter.
Transfer tussen banken
Sinds 2026 wisselen Belgische banken onderling aankoopgegevens uit.
Je vorige bank staat op uitwisselingslijst:
- Automatische overdracht gegevens
- Jij hoeft niets te doen
Je vorige bank staat NIET op lijst:
- Bank kent aankoopprijs niet
- Bank rekent mogelijk met verkoopprijs als meerwaarde (= 10% op alles!)
- JIJ moet documenten aanleveren
Benodigde documenten:
- Aankopen vóór 31/12/2025: portefeuilleoverzicht of MiFID-rapport van 31/12/2025
- Aankopen vanaf 01/01/2026: aankoopborderellen met wisselkoers
Voorbeeld: Je transfereert in 2027 aandelen van DEGIRO (buitenlandse broker, niet op lijst) naar Bolero.
Zonder documenten:
- Bolero weet niet wat je betaalde
- Bij verkoop voor €10.000: belasting op €10.000 = €1.000
Met correcte documenten:
- Aankoopprijs blijkt €7.000
- Bij verkoop voor €10.000: belasting op €3.000 = €300
Verschil: €700. Zorg dus voor documentatie!
Fiscale optimalisatie & tax loss harvesting
Strategie 1: Spreiden Over Jaren
Door niet alles in één keer te verkopen, benut je de jaarlijkse vrijstelling optimaal.
Voorbeeld: Portefeuille met €50.000 latente meerwaarde in 2028.
Optie A – Alles in 2028 verkopen:
- Meerwaarde: €50.000
- Vrijstelling: -€10.000
- Belastbaar: €40.000
- Belasting: €4.000
Optie B – Spreiden over 5 jaar (€10.000/jaar):
- Jaarlijks €10.000
Strategie 2: Verliesposities strategisch verkopen
“Tax loss harvesting”: verlieslatende posities verkopen om minwaarden te creëren, die je dan aftrekt van andere meerwaarden.
Dit concept bestaat ook in de VS, Canada en Australië en kan ervoor zorgen dat verlieslatende aandelen naar het einde van het jaar nog meer dalen. Eerder toegelicht hier.
Belangrijk: enkel verliezen na 31/12/2025 tellen en alleen via aangifte te verwerken. Vergeet je verliezen dus niet in te geven!
Wat nu? Concreet actieplan
- Maak een inventaris van je assets per 31/12/2025. Doe dit zeker voor assets die geen publieke koers hebben (bvb. private equity, eigen bedrijf). Voor publieke aandelen kan je de koersen altijd achteraf opzoeken.
- Verzamel aankoopbewijzen voor aandelen die je in het verleden aan een hogere prijs kocht (= aandelen die nu op verlies staan).
- Kies bewust: bronheffing (opt-in) of opt-out. Voor de meeste actieve of grotere beleggers is opt-out fiscaal logischer.
- Richt een eenvoudige spreadsheet in met datum, product, aankoopprijs, verkoopprijs, meerwaarde/minwaarde. Daarin hou je al je verkopen bij.
- Jaarlijks aangeven via de belastingbrief.
De eerste aangifte zal pas in 2027 zijn. Dat is nog niet voor meteen, maar het is belangrijk om nu al goed je transacties bij te houden. Het is veel makkelijker om het bij te houden dan achteraf alles te moeten gaan uitpluizen…
Conclusie
De meerwaardebelasting van 10% verandert de spelregels voor elke Belgische belegger. Wie niets doet, riskeert onnodige taks, gemiste vrijstelling en administratieve chaos.
Met een goede voorbereiding (inventaris, documentatie, keuze opt-out, overzicht van meer- en minwaarden) kan je de impact sterk beperken en soms zelfs tot nul herleiden. Voor actieve of grotere beleggers is opt-out meestal de meest rationele keuze: meer werk, maar fiscaal en cashflow-technisch duidelijk beter.
